En estrecha relación con la Onda larga de Kondratieff, existe una teoría desarrollada por Cliff Droke, en la cual en alusión a las cuatro fases (cuatros estaciones del año) por las que pasa la sociedad y la economía a lo largo de una onda Kondratieff, establece una conexión con la realidad del momento actual en su obra un “duro invierno”, el cual sitúa entre la franja temporal comprendida entre los años 2008 y 2014. 

Imagen 1. La onda larga de Kondratieff en sus ciclos desde antes del 1800 a nuestros días.

     Continuamos con la segunda parte de las ondas largas de Kondratieff. Tras haber visto parte de su biografía y explicar brevemente las cuatro fases de las que se compone su teoría, en este artículo analizaremos la última onda larga que comenzó en el año 1949 y que en nuestros días está desplegando su última fase: “el invierno”.

Imagen 1. Nikolai Dmyitriyevich Kondratieff.

     Los ciclos de onda larga de Kondratieff tiene tantos seguidores como detractores debido a su amplitud y naturaleza abstracta, pero en Bolsalibre entendemos que no hay que pasar por alto los conocimientos que este economista nacido en 1892 nos ha dejado en herencia.

Imagen 1. Ciclo de Benner-Fibonacci desde el comienzo del siglo XX. Alzas 8-9-10,  repetición SENOS: 16-18-20, repetición SENOS MAYORES: 16-18-20.

     En 1875, Samuel T Benner, que en aquella época era cultivador de trigo en Ohio, escribió un libro que resultó ser interesante titulado: “Business Prophecies of the Future Ups and Dows in Prices” (Profecías comerciales sobre las futuras subidas y bajadas de precios). Los pronósticos que contenía este libro estaban basados principalmente en los ciclos de precios del ganado porcino, el hierro y en la recurrencia de los pánicos financieros que habían surgido a lo largo de un período de tiempo  más o menos considerable. Benner, antes de ser granjero y aficionado a la estadística financiera, había sido industrial en una fundición.

     El comienzo de año es una fecha ideal para hablar sobre una de las estrategias de inversión más sencillas que existen, se trata de la estrategia conocida como “Dogs of the dow” que en español sería “Los perros del dow”. Tras este peculiar nombre se esconde una estrategia que a la vista de sus resultados históricos funciona bastante bien.

Imagen 1. Stan Weinstein en la portada de su libro:”Los secretos para ganar dinero en los mercados alcistas y bajistas”

     En este articulo conoceremos un método de especulación tan sencillo que casi no necesita explicación. Se trata del método Weinstein, y debe el nombre a su autor Stan Weinsten, en cuyo libro:”Los secretos para ganar dinero en los mercados alcistas y bajistas”  muestra entre otras cosas, una sencilla fórmala para obtener beneficios en los mercados financieros a través de los gráficos. Su éxito está basado en la sencillez, tanto la explicación, como su comprensión y aplicación.

     La teoría del cocktail es una curiosa teoría desarrollada  por Peter Lynch. Esta teoría está englobada en lo que se conoce como análisis de sentimiento de mercado. Como ya sabemos, la psicología social juega un rol muy importante en los mercados financieros. La experiencia y observación analítica de Peter Lynch, además fama mundial, le proporcionó grandes beneficios en el mundo de las finanzas. 

     Esta es una de las muchas teorías que se aplican a los mercados bursátiles, a pesar de que algunos inversores la utilizan con mucho éxito y forma parte de su sistema, es una teoría que genera mucha controversia. Pero lo más importante para saber aprovecharla es recurrir a la psicología, ya que esta juega un papel muy importante en los mercados a la hora de obtener beneficios. La teoría de la opinión contraria podemos clasificarla dentro de la economía conductual. Es decir, que está basada en la conducta que toman los individuos en el momento de participar en los mercados.